هل لا يزال جولدمان ساكس رابحاً؟

لطالما ارتبطت Goldman Sachs Group، Inc. (GS) بالنجاح. ليس كل شخص معجبًا كبيرًا بما يشار إليه أحيانًا باسم "الإمبراطورية الشريرة" ، ولكن إذا كنت تبحث عن استثمار من المحتمل أن يكون فائزًا على المدى الطويل ، فيجب أن يكون Goldman Sachs جزءًا على الأقل من المحادثة .

ما هو جولدمان ساكس؟

مع كل التغييرات في القطاع المالي على مر السنين ، من الصعب مواكبة ما تفعله بالضبط البنوك الاستثمارية للحفاظ على نمو الإيرادات والدخل. فهم جولدمان ساكس بسيط. تعمل في أربعة قطاعات:

-الخدمات المصرفية الإستثمارية

- خدمات العميل المؤسسية

الاستثمار والإقراض

إدارة الاستثمار

هذا جميل ، لكن هل ما زال جولدمان ساكس ينمو؟

أداء Q3

في الربع الثالث ، حقق Goldman Sachs أرباحًا مخففة للسهم بلغت 4.57 دولارًا مقابل 2.88 دولارًا في الربع السابق. ارتفعت الإيرادات إلى 8.39 مليار دولار من 6.72 مليار دولار. تحسن العائد على حقوق الملكية إلى 11.8 ٪ من 8.1 ٪. وأعاد بنك جولدمان ساكس شراء 7.1 مليون دولار من الأسهم العادية. يعد هذا التفاني في إعادة شراء الأسهم أمرًا مهمًا للمستثمرين لأنه يقلل من عدد الأسهم ، مما يؤدي إلى تحسين عائد السهم.

قد تتساءل الآن عن كيفية أداء جولدمان ساكس لأداء جيد. لنلقي نظرة. (للاطلاع على القراءة ذات الصلة ، انظر: جولدمان ، والدمى الغامضة وسحر مريب جميلة ؛ المراوغات القابضة.)

تحديات عالمية

تم إعادة صياغة المعلومات الواردة أدناه من أحدث إصدارات Goldman Sachs لـ 10-Q SEC (من الربع الثالث). ضع في اعتبارك أن ملفات SEC لا تشبه النشرات الصحفية. في بيان صحفي ، يمكن للشركة أن تقوم بزاوية المعلومات لمنحها ميلًا إيجابيًا. في ملف SEC ، يجب أن يكون كل شيء واقعيًا بنسبة 100٪ - إنه القانون.

في الولايات المتحدة ، كان هناك تباطؤ في إنفاق المستهلك والاستثمار الثابت في الأعمال. هذا سبب للقلق ، لكن صافي الصادرات والإنفاق الحكومي الفيدرالي زاد كلاهما.

في أوروبا ، كان هناك نمو في الصادرات ، لكن الإنفاق الاستهلاكي والاستهلاك الحكومي انخفض. بقيت البطالة مرتفعة وظل التضخم مكبوتاً.

في اليابان ، ارتفع الناتج المحلي الإجمالي بشكل متواضع بعد انخفاضه بشكل حاد في الربع الثاني بسبب زيادة ضريبة الاستهلاك.

في الصين ، زاد الناتج المحلي الإجمالي.

في الهند ، تباطأ النمو الاقتصادي.

إذا نظرت إلى جميع هذه المعلومات ككل ، فقد لا يوحي أن Goldman Sachs قادر على تقديمها في مثل هذه البيئة الصعبة. ولكن هناك عوامل أخرى في اللعب ، بما في ذلك السياسات النقدية التيسيرية من قبل مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي وبنك اليابان. كما أعلن البنك المركزي الأوروبي عن برنامج شراء الأوراق المالية المدعومة بالأصول والسندات المغطاة. (للاطلاع على القراءة ذات الصلة ، انظر: تطور جولدمان ساكس.)

في قطاع الخدمات المصرفية الاستثمارية ، انخفض التأمين بشكل ملحوظ. ومع ذلك ، فقد زادت عمليات الدمج والاستحواذ.

إذا كان كل هذا مربكًا لك وتريد فقط الحصول على مزيد من الحقائق لـ Goldman Sachs ، فدعنا نتعرف عليها.

أداء الأرباح

أنت تعرف بالفعل أن شركة جولدمان ساكس قامت مؤخرًا بتحسين أداءها على المستوى الأعلى والخط السفلي. الآن دعونا نلقي نظرة على الأرباح. (للمزيد ، انظر: صناديق توزيع أرباح اثنين تحتاج إلى معرفتها.)

العائد: 1.23٪ (متوسط ​​العائد للبيانات المالية: 4.19٪)

العائد السنوي: 2.40 دولار (تدفع كل ثلاثة أشهر)

نسبة العائد: 13.9 ٪

خلاصة القول هنا هي أنه في حين أن عائد توزيعات الأرباح أقل من المتوسط ​​(والزيادات في توزيعات الأرباح صغيرة) ، فإن الدفعات ثابتة. ولكن إذا كنت تبحث عن لعبة توزيع أرباح ، فقد ترغب في اتخاذ زاوية مختلفة قليلاً. (للمزيد ، انظر: استثمر في توزيع أرباح الأرستقراطيين مع هذه المؤسسة.)

طريقة أخرى لتشغيله

يمكنك أيضًا أن تتخبط في صندوق نمو أرباح غولدمان ساكس (GSRLX). فيما يلي الطريقة التي يصف بها الصندوق نفسه:

يسعى الاستثمار إلى تحقيق نمو طويل الأجل لرأس المال والدخل الحالي. يستثمر الصندوق عادة ما لا يقل عن 80 ٪ من صافي أصوله بالإضافة إلى أي قروض لأغراض الاستثمار في استثمارات الأسهم في الشركات الأمريكية والأجنبية التي تدفع توزيعات الأرباح والتي تبلغ قيمتها السوقية 500 مليون دولار على الأقل. عادةً ما تستثمر فقط في الأسهم المشتركة والمفضلة للشركات (بما في ذلك صناديق الاستثمار العقاري) التي دفعت توزيعات الأرباح لمدة 10 سنوات متتالية على الأقل بمعدل متزايد بلغ متوسطه حوالي 10٪ على الأقل في السنة على مدار فترة لاحقة مدتها 10 سنوات. إنه غير متنوع ".

يتمتع صندوق غولدمان ساكس للنمو بتوزيع الأرباح بنسبة 0.81 ٪ ، لكنه حقق عائدا لمدة 5 سنوات بنسبة 14.56 ٪

الخط السفلي

سواء كان صندوق جولدمان ساكس أو صندوق جولدمان ساكس للنمو المرتفع ، سيكون من الصعب الخلط في أي من الاتجاهين على المدى الطويل. مع ارتفاع السوق الأوسع نطاقًا والسياسات النقدية التيسيرية التي تلعب دورًا كبيرًا في هذا الأداء ، فمن المحتمل حدوث انتكاسة. لكن المستثمرين الأذكياء لا يركزون على النكسات. إذا كان أي شيء ، فإنها النكسات كفرص لشراء المزيد. المفتاح هو الاستثمار في الجودة ، ويجب أن تجد الجودة هنا. يرجى إجراء البحوث الخاصة بك قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. (للمزيد ، انظر: 3 من أفضل صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة مع أرباح ضخمة.)

دان موسكوفيتش لا يملك أي أسهم في بنك جولدمان ساكس.

شاهد الفيديو: جيسي ليفرمور أشهر المضاربين وأكثرهم نجاحا وتأثيرا في سوق الأوراق المالية (شهر نوفمبر 2019).

Loading...